Powszechne stosowanie pieców łukowych (EAF) do produkcji stali będzie stale napędzać wzrost popytu na elektrody grafitowe, a głównymi czynnikami napędzającymi ten wzrost będą synergia wytycznych politycznych, postęp technologiczny i popyt rynkowy. Szczegółowa analiza przedstawia się następująco:
I. Mandaty wynikające z polityki: Zwiększony udział produkcji stali metodą łukową bezpośrednio zwiększa bazę popytu na elektrody grafitowe
1. Polityka Chin w zakresie zastępowania mocy produkcyjnych w ramach celów „podwójnego węgla”
Chiny planują zwiększyć udział produkcji stali metodą łukową z obecnych 10% do 15-20% do 2025 roku, co bezpośrednio wpłynie na wzrost popytu na elektrody grafitowe. Na przykład, przy prognozowanym zapotrzebowaniu na elektrody grafitowe w procesie produkcji stali metodą łukową, które osiągnie 860 000 ton w 2025 roku, co oznacza wzrost o około 10% rok do roku, wzrost popytu będzie się nadal zwiększał, jeśli udział ten wzrośnie do 20%.
2. Globalne odbicie popytu na stal i presja środowiskowa
Oczekuje się, że globalny popyt na stal wzrośnie o 1,2% do 1,772 miliarda ton w 2025 r. W połączeniu z międzynarodowymi normami ochrony środowiska, takimi jak unijny mechanizm dostosowywania cen na granicach w zakresie emisji dwutlenku węgla (CBAM), tradycyjna produkcja stali w wielkich piecach (z emisją dwutlenku węgla wyższą o 60–70% w porównaniu z piecami łukowymi) stoi w obliczu coraz większej presji na stopniowe wycofywanie, co sprawia, że powszechne stosowanie technologii produkcji stali w wielkich piecach łukowych staje się globalnym trendem.
II. Postęp technologiczny: Elektrody grafitowe o ultrawysokiej mocy jako materiał rdzenia do zwiększenia wydajności pieca łukowego
1. Rygorystyczne wymagania dotyczące wydajności elektrod grafitowych w procesach EAF
Elektrody grafitowe o ultrawysokiej mocy (UHP), charakteryzujące się niską rezystywnością (≤6 μΩ·m) i wysoką wytrzymałością na zginanie (≥15 MPa), mają kluczowe znaczenie dla zwiększenia wydajności pieca łukowego. Wraz ze wzrostem mocy łuku, procesy wytopu wymagają elektrod grafitowych o doskonałej odporności na utlenianie i szok termiczny, co napędza wzrost popytu na produkty z wyższej półki.
2. Zwiększona koncentracja rynku w produktach z wyższej półki
Oczekuje się, że do 2025 roku cena elektrod UHP przekroczy 18 000 juanów za tonę, a ich udział w rynku wzrośnie do ponad 60% całkowitego popytu. Wiodące firmy (np. Fangda Carbon i Graftech) zapewniły sobie dominującą pozycję na rynku produktów wysokiej jakości dzięki monopolom technologicznym, podczas gdy małe i średnie przedsiębiorstwa (MŚP) wycofują się z niego z powodu presji środowiskowej i kosztowej, co prowadzi do wzrostu koncentracji branży wśród głównych graczy.
III. Czynniki napędzające popyt rynkowy: sztywne zużycie w procesie produkcji stali metodą pieca łukowego i ekspansja na sektory wschodzące
1. Sztywne charakterystyki zużycia stali w piecu łukowym
W procesie produkcji stali metodą łukowego pieca łukowego zużywa się około 1,5–2,5 kg elektrod grafitowych na tonę stali, co świadczy o znacznej elastyczności popytu. Chociaż zużycie tonażowe spadło z 3,5 kg do 1,2 kg dzięki powszechnemu stosowaniu elektrycznych pieców łukowych (np. elektrycznych pieców łukowych o mocy powyżej 100 ton) i optymalizacji procesu wytopu, ogólny popyt nadal rośnie wraz ze wzrostem mocy produkcyjnych.
2. Zwiększony popyt ze strony sektorów wschodzących
- Nowy sektor energetyczny: Produkcja materiałów anodowych do akumulatorów litowo-jonowych opiera się na produktach grafitowych. Prognozuje się, że globalna produkcja materiałów anodowych osiągnie 2,625 mln ton w 2025 roku, z czego ponad 98% przypadnie na Chiny, co napędza popyt na proces grafityzacji elektrod grafitowych.
- Sektor półprzewodników: Wysokoprecyzyjne elektrody grafitowe są stosowane w piecach do hodowli kryształów i urządzeniach do trawienia, wymagając czystości powyżej 99,999%. Rosnące zapotrzebowanie na układy scalone 5G i AI napędza roczny wzrost popytu przekraczający 15%.
- Produkcja krzemu przemysłowego i fosforu żółtego: Przemysł chemiczny wymaga elektrod o dużej stabilności i trwałości, wśród których dominują elektrody grafitowe.
IV. Wyzwania i reakcje branży: Dostosowania strukturalne w obliczu presji kosztów i ograniczeń środowiskowych
1. Rosnące koszty surowców
Na początku 2025 roku ceny koksu igłowego wzrosły o 5500 RMB za tonę w ciągu pół miesiąca, osiągając poziom 32 000 RMB za tonę, podczas gdy ceny koksu naftowego o niskiej zawartości siarki przekroczyły 7300 RMB za tonę, co oznacza wzrost o 57% rok do roku. Firmy ograniczają koszty, rozwijając własne możliwości produkcji koksu igłowego (np. poprzez integrację pionową), co podkreśla przewagę konkurencyjną wiodących przedsiębiorstw.
2. Polityki środowiskowe napędzające modernizację przepustowości
Ograniczenia środowiskowe w regionach takich jak Hebei i Henan doprowadziły do okresowych niedoborów podaży, a wysokie zużycie energii w procesach grafityzacji ogranicza rozwój mocy produkcyjnych. Firmy muszą wdrożyć zamknięty obieg „produkcja-odzysk-regeneracja”, aby spełnić międzynarodowe normy środowiskowe, takie jak unijny CBAM.
Wnioski: Wdrożenie pieca łukowego do produkcji stali jako główny motor wzrostu popytu na elektrody grafitowe
Napędzane połączonymi siłami nakazów politycznych, postępu technologicznego i popytu rynkowego, powszechne stosowanie technologii produkcji stali metodą łukowego pieca łukowego (EAF) będzie nadal napędzać wzrost popytu na elektrody grafitowe. Pomimo wyzwań, takich jak rosnące koszty surowców i ograniczenia środowiskowe, branża konsoliduje logikę wzrostu popytu poprzez zaawansowaną endologizację (np. elektrody UHP), inteligencję (np. technologie cyfrowego bliźniaka) oraz zielone transformacje (np. systemy zamknięte). W przyszłości wiodące przedsiębiorstwa dysponujące rezerwami technologicznymi i możliwościami integracji pionowej będą dominować na rynku, a współpraca międzysektorowa (np. synergiczne badania i rozwój między bateriami grafenowymi a elektrodami) może okazać się kluczowym przełomem w pokonywaniu barier wzrostu.
Czas publikacji: 20-08-2025